photosdematures.com

Definició d’inversors institucionals

Una entitat agrupa diners de diversos inversors i individus que fan que la suma sigui una quantitat elevada que s’ofereix als gestors d’inversions que inverteixin quantitats tan enormes en diverses carteres d’actius, accions i valors, que és coneguts com a inversors institucionals i inclou entitats com companyies d'assegurances, bancs, NBFC, institucions financeres, fons d'inversió, fons de capital privat, assessors d'inversions, fons de cobertura, fons de pensions, dotacions universitàries, etc., que tenen solvència i solvència competitius més elevats.

Els inversors institucionals solen tenir els seus propis equips que analitzen cada aspecte dels mercats que intercanvien. Gaudeixen de menys protecció reglamentària perquè tenen prou coneixement per comprendre el risc dels mercats i actuar en conseqüència. Un terme d’ús comú, Elefant, fa referència a un inversor institucional que té la capacitat d’influir en el mercat per si mateix a causa de les grans quantitats que comercia.

Tipus d’inversors institucionals

Els tipus més habituals d’inversors institucionals són els següents:

Tipus 1: fons de cobertura

Aquest tipus d’inversors institucionals són fons d’inversió que agrupen diners de diversos inversors i inverteixen en nom seu. Normalment s’estructuren com a societats limitades amb la gestora de fons que actua com a soci general i els inversors que actuen com a socis limitats. Les característiques distintives dels fons de cobertura són que no hi ha cap límit imposat pels reguladors a l’ús de l’apalanquejament.

A més, inverteixen principalment en actius líquids. La característica més important del Hedge Fund és que sovint té una posició llarga i curta o una posició coberta en valors. També utilitzen moltes altres tècniques de gestió de riscos per neutralitzar el risc.

Tipus 2: fons d'inversió

Els fons d'inversió són vehicles d'inversió agrupats que compren valors amb capital agrupat per diversos inversors. Els principals avantatges dels fons d'inversió són que es gestionen professionalment.

Els inversors sense els coneixements adequats poden beneficiar-se d’obtenir una gestió professional dels seus fons a través d’aquest fons. La inversió es realitza en actius líquids que es cotitzen al mercat.

Els fons d'inversió estan ben diversificats i proporcionen protecció als inversors en cas que una seguretat particular no tingui un bon rendiment. Al mateix temps, els fons d'inversió cobren algunes comissions a tots els sistemes que es dedueixen del compte del client.

Tipus 3: Fons P / E

Els fons de capital privat són vehicles d'inversió agrupats amb una estructura de societat anònima i un termini fix de 10 anys. Aquests fons proporcionen finançament de renda variable a entitats privades que no poden obtenir capital de la ciutadania. Aquestes inversions són de naturalesa poc líquida.

Els fons P / E sovint es dediquen al finançament de capital risc, en el qual proporcionen capital a entitats pròximes en què veuen l'enorme potencial ocult. La mida mínima d’inversió amb fons P / E sol ser elevada i aquesta opció només està disponible per als HNIs.

Els fons P / E comporten un risc elevat i, per tant, els inversors esperen un rendiment elevat de la seva inversió. L’alt risc s’associa amb el caràcter no públic i la reduïda mida de les empreses participades.

Tipus 4: Fons de dotació

Aquest tipus d’inversors institucionals són grups d’inversions establerts per un grup de fundadors o directius per a necessitats específiques o per als processos operatius generals d’una entitat. Sovint adopten la forma d’organitzacions i fundacions sense ànim de lucre.

Generalment són utilitzades per universitats, hospitals i organitzacions benèfiques on els directors fan donacions al fons. Els ingressos per inversió, així com una petita part del principal, estan a disposició de les organitzacions per al seu ús.

Tipus 5: companyies d'assegurances

Les companyies d'assegurances també entren en la categoria d'Inversors institucionals. Cobren primes regularment i les reclamacions es paguen sovint de manera irregular. Cal desplegar la prima que guanyen i, per tant, inverteixen en valors.

Les reclamacions es paguen amb aquesta cartera d’inversions. Com que la mida de les companyies d'assegurances és generalment gran, la mida de les seves inversions també és gran.

Importància dels inversors institucionals al mercat

Les següents són la importància dels inversors institucionals.

• Fonts importants de capital - Els inversors institucionals són una font de capital molt important en l'economia. Proporcionen grans quantitats de capital a les empreses que compleixen els seus requisits sense haver de dependre d’un gran nombre de petits inversors. Sovint, abans d’una sortida a borsa, els bancs d’inversió demanen als inversors institucionals que comprin les accions per garantir que la sortida a borsa estigui ben subscrita. Redueix la seva dependència dels inversors minoristes.
• Avantatges per a inversors individuals: Els inversors institucionals acaben de reunir vehicles d’inversió en què diversos inversors agrupen els seus diners per formar una entitat de grans dimensions que pugui invertir en nom seu. Com que no tots els inversors són capaços d’adoptar posicions en valors que requereixen grans compromisos de capital, poden gaudir d’aquests beneficis a través d’inversors institucionals. A més, tenen els seus propis equips de personal altament qualificat que estudien els valors i fan un seguiment dels mercats. Tenen una gestió professional a tots els nivells. Els inversors individuals que no tinguin totes aquestes habilitats obtenen l'avantatge de gestionar els seus diners amb coneixements especialitzats.
• Tracte preferencial - Atès que els inversors institucionals poden influir en el mercat a causa de la seva gran mida d’inversions, reben un tracte preferencial en termes de costos de transacció menors, execució ràpida de les seves comandes, etc. piscina d’inversions.

Problemes amb inversors institucionals

Aquí tractarem els problemes relacionats amb els inversors institucionals.

• Alta dependència - Com hem esmentat abans, els inversors institucionals proporcionen grans quantitats de capital a les empreses que redueixen la seva dependència dels inversors minoristes. Però, al mateix temps, augmenta la seva dependència dels inversors institucionals. Si decideixen sortir d'una posició, pot afectar greument el preu d'aquest valor, ja que el mercat podria percebre-ho com un senyal d'advertència.
• Influència en el mercat - Els inversors institucionals tenen una gran influència en el mercat, ja que poden manipular els preus de la seguretat entrant o sortint d'una posició en aquest valor. De vegades, poden utilitzar aquesta influència per moure el mercat o el preu d’un valor concret al seu favor.

Conclusió

Els inversors institucionals són grans institucions que negocien valors al mercat en grans quantitats en nom dels seus inversors. Atès que el nombre d’inversors d’aquesta entitat és gran, la mida de les operacions és automàticament gran i poden gaudir d’un tracte preferencial i de comissions més baixes al mercat en comparació amb els inversors minoristes.

Els inversors institucionals formen una part important dels mercats de capitals. Poden influir en el mercat prenent o sortint de posicions en qualsevol seguretat. Proporcionen una gran quantitat de capital a diverses entitats del mercat. La dependència d’ells pot ser elevada en alguns casos, cosa que pot fer que l’empresa s’inclogui a les seves demandes.

El regulador assegura que aquestes competències no s’exploten i les manté controlades per tenir un mercat just i transparent per a tots els participants.